미래에 발생할 모든 비용과 절감액을 복리 이자율을 적용해 현재의 가치로 환산하여 합산한 후 비교한다.

인플레이션은 고려하지 않는다.

적용하는 이자율은 기업이 자금을 빌릴 때 또는 기업이 투자할 때 정한 수익률 등을 고려해 정한다.

고려되는 대안간에 발생하는 비용과 절감 비용등이 해마다 달라지는 경우에는 적용이 곤란하다.