지하저장방식으로 육상저장방식에 비하여 대규모 저장이 가능하고 시설이 반영구적으로 투자비, 운영유지비가 저렴하다.

기름이 물보다 가볍고 서로 섞이지 않는다는 원리를 이용하여 지하수면 아래에 설치한다.

지하수위의 정수압을 저장유류의 기화 압력보다 낮게 유지시키므로서 유류가 공동 밖으로 새어 나가는 것을 방지한다.

지하수압에 의한 유류의 누출을 막기 위해서 저장 공동상부에 수벽터널을 설치하기도 한다.